引言：ADAS 升级带动车载镜头单车用量提升。目前特斯拉的 Autopilot 已经实现 L2 级别基本功能，特斯拉 ADAS 方案搭载了 8 颗车载镜头；蔚来也在 NIO pilot 的基础上推出 NAD 自动驾驶系统，搭载 11 颗 800 万像素的车载镜头，计划部署在新发布的 ET7 车型中。根据 Yole 的预测，全球平均每辆汽车摄像头搭载数量有望从 2018 年的 1.7 颗增长到 2024 年 3.2 颗。

ADAS 快速渗透带动车载镜头快速起量

造车新势力推动智能驾驶发展，ADAS 技术日渐成熟。近年来，特斯拉、蔚来、小鹏等造车新势力快速兴起，大力推动自动驾驶发展。新旧车企同时发力，ADAS 迎来爆发元年。据统计，19 年初到 20 年中，国内新车 ADAS 搭载率由 16%增长到 35%左右，其中 L2 级别 ADAS 搭载率由 1%提高到 10%左右。随着各大品牌技术进一步成熟，ADAS 将进一步普及，未来几年渗透率将保持快速增长的势头。

ADAS 升级带动车载镜头单车用量提升。摄像头是 ADAS 必不可少的传感器，能够收集车内外环境数据，实现前视、后视、环视以及驾驶员监控等功能。L2 级别 ADAS 普遍搭载至少 4 枚摄像头，随着 ADAS 级别增加，镜头的数量也相应增加，到 L4&L5 级别单车 ADAS 镜头需要提升到 8 到12 颗。

目前特斯拉的 Autopilot 已经实现 L2 级别基本功能，特斯拉 ADAS 方案搭载了 8 颗车载镜头；蔚来也在 NIO pilot 的基础上推出 NAD 自动驾驶系统，搭载 11 颗 800 万像素的车载镜头，计划部署在新发布的 ET7 车型中。北汽蓝谷与华为联手推出的首个联名车型ARCFOX 极狐 αS HBT，搭载了 12 个摄像头。根据 Yole 的预测，全球平均每辆汽车摄像头搭载数量有望从 2018 年的 1.7 颗增长到 2024 年 3.2 颗。

车载镜头技术要求更高。相比手机摄像头，车载摄像头的要求更高，尤其是安全性能，需要具备较强的抗震性能、抗恶劣环境、更长的使用寿命，塑料镜头难以满足以上要求，因此车载镜头通常使用全玻璃镜头。

随着 ADAS 级别的提升，车载摄像头像素以及探测距离也在不断提升，从早期的30 万像素的倒车影像，到特斯拉 120 万像素的自动驾驶镜头，再到新蔚来发布的 ET7 的 11 颗800 万像素 ADAS 镜头，探测距离已经实现了从十米级到百米级的突破。800 万像素镜头在 FOV更大的情况下，感知距离依然能够翻三倍，感知内容却更加精细，有望替代低像素摄像头成为主流配置。

车载镜头价值量更高。由于车载镜头的性能要求更高，车载摄像头价值量也相应更高，普通车载摄像头价格约为 30-80 元，高清 ADAS 车载镜头价格高达 80-100 元。

随着 ADAS 渗透率快速提升，车载镜头市场规模将会迎来快速增长。根据 IDC 的报告，全球车载摄像头市场规模有望从 2020 年的 35 亿美金增长到 2025 年的 81 亿美金，CAGR 为 23.3%。

相比手机摄像头模组，车载摄像头模组价值量显著提升

ADAS 车载摄像头关系到驾驶安全，因此对摄像头安全要求严格，需具备更高的光轴准确性、气密性、稳定性、兼容性等。为了提高车载摄像头光轴准确性，需要采用全新的 AA 工艺（主动对位），在 AA 工艺中，镜头和图像传感器的相对位置调整是处于一个完全自由的状态，对实时采集到的成像数据进行分析，不仅可调节镜头和传感器的相对高度，还可以调节水平位置以及镜头的倾斜角度等，从而保证图像的全画面都很清晰，且光轴与像面的焦点处于图像中心。

此外，为了保证镜头的气密性，需要采用各类壳体组装、点胶固化等设备保证工艺质量，并提供配备精密气密测试仪的检测设备。手机摄像头模组价值量相对较低，单价约 50 元/个。

相对而言，车载摄像头模组价值量更高，普通车载摄像头模组价格在 100-200 元，高清 ADAS 车载摄像头高达 300-400 元。手机摄像头模组价值量占比约为 20%，而车载模组价值量则提升到 25%。

车载镜头及模组技术门槛高，认证周期长，客户长期稳定。车载领域具有较高的技术壁垒，产品一般需要经过 1-2 年研发周期、1-2 年左右的认证周期才能够供货，较长时间的认证壁垒使后来者难以竞争。同时一旦通过认证，签约后合作周期能够达到数年，订单稳定性非常高。

光学创新带动镜头迎来量价齐升

手机进入存量市场，光学创新成为手机大卖点。手机已经进入存量时代，2020 年受疫情影响，手机销量出现较大幅度下滑，根据 Frost&Sullivan 的数据，2020 年手机销量同比下降 12.5%，未来随着疫情的好转，手机销量有望提升，Frost&Sullivan 预测手机销量将从 20 年的 12 亿部增长到24 年的 13.6 亿部，CAGR 为 3.2%。

手机光学创新成为手机大的卖点，尤其在 H 客户多摄像头方案的带领下，主流旗舰机型都已经进入多摄时代，双主摄、广角镜头、长焦几乎已经成为旗舰机标配，并逐步向中低端机型渗透，潜望式、ToF 等新潮功能也在快速渗透。

多摄快速渗透叠加像素升级以及创新摄像头的快速应用，手机相机镜头迎来量价齐升。

量：多摄快速渗透，推动单部手机摄像头搭载量快速提升。以华为 P 系列为代表，2018年H客户 P20 正式开启后置三摄时代，2019 年 华为 P30 开始搭载后置四摄，2020 年华为 P40 Pro+ 领先其他厂商搭载后置五摄，并且前置也进入双摄时代。

根据 Frost&Sullivan 的报告，单台智能手机摄像头搭载量有望从 2019 年的 3.4 颗增长到 2024 年的 4.9 颗，智能手机镜头总出货量有望从2019 年的 49.3 亿颗增长到 2024 年的 67.8 亿颗。

价：像素升级要求镜头镜片数增加，镜头单价提升。2015 年手机后置主摄开启 24M 时代之后， 2018 年华为nova 4 采用了 4800 万像素，2019 年 9 月上市的红米 Note 8 Pro 进一步采用 6400万后置主摄，2019 年 11 月发布的小米 CC9 Pro 的 1 亿像素开启了手机相机分辨率的新篇章。

根据 2020 年 7 月 DxO Mark 新公布的手机拍照性能排名，主流手机后置高像素均突破 40M， 48M 及以上像素成为主流。渗透率方面，根据中国产业信息网的数据，中国手机 12MP 及以上像素渗透率不断增加，预计 2020 年将达 83%，未来安卓系手机摄像头的像素还将持续升级。随着像素的升级，镜头的镜片数量也由之前的 5P、6P 升级到 7P、8P，目前已有厂家在进行 9P 镜头的研发。

新增量(1)：TOF深度相机成为下一阶段相机创新的重点方向之一，给手机镜头行业带来新增量。相比于传统的相机，TOF深度能测量深度信息，可用于脸部解锁、支付、测距等功能，尤其5G时代，宽带增强和实时通信等特点有助于AR/VR走向云端，能降低设备的要求，同时AI算法和硬件的成熟，将会进一步助推内容的完善。TOF能提供3D拍照、3D识别和3D建模等功能，是AR的基础。

3D ToF技术在2018年就被VIVO、OPPO、荣耀的部分旗舰机所采用，随后LG、H客户、三星高端旗舰机接连加入，2020年苹果iPad Pro后置首次采用3D dToF，较此前安卓手机厂商采用的3D iToF技术响应快、功耗低、功能完善，新发布的iPhone 12系列手机也采用3D TOF技术。

根据 Yole 的报告，2018 年 3D 传感技术市场规模为 37.43 亿美元，预测 2023 年为 186.14 亿美元，CAGR 为 38%。归功于几大手机厂商的应用，消费电子增长快，2018 年市场规模为 18.1 亿美元，预计 2023 年为 137.7 亿美元，CAGR 超过 50%。手机镜头行业将会深度受益 3D 深度镜头快速起量。

新增量(2)：潜望式摄像头开启智能手机变焦新时代。随着用户对手机拍照能力期待的提高，以及手机厂商们在光学拍照领域不断的创新，潜望式摄像机能实现高倍数的光学变焦，有望成为手机新的卖点。

光学变焦主要通过改变镜片之间的距离，进而改变镜头的焦距实现变焦。目前三星 GalaxyS20 U、华为 p30、华为 P40 Pro、OPPO FIND X、VIVO NEX、小米 10 青春版、小米 10 至尊纪念版、IQOO5 等机型都搭载了潜望式镜头。

高清领域玻塑技术优势明显，有望在高端主摄中迎来突破。目前全球手机镜头使用的主要还是塑料镜片，塑料镜片在通光率、折射率、色散等物理性能上远远差于玻璃镜片，而且不能承受镀膜工艺的高温。随着消费者对手机拍照性能要求的提升，传统 6P 及以下塑料镜头会出现 “边缘画质变差”以及“眩光和鬼影”。

目前解决这一难题主要有两种途径：

1）手机镜头镜片数增加，朝向 8P、甚至 9P 发展，虽然一定程度上能改善画质，但是也存在两个问题，一是产品良率低、价格贵，二是 8/9 P 镜头厚度过大，导致手机镜头明显凸出。

2）采用玻璃镜片+塑料镜片的“玻塑混合镜头” 方案。以 1 亿像素手机镜头为例，相比 7P 塑料方案，采用 1G6P 玻塑料混合方案在各个视场下的MTF 均有提升，其中视场中心 MTF 约可提升 2%，边缘 MTF 约可提升 5%。

文章来源：深圳市光学光电子行业协会